В ходе войны, в апреле 1941 года, Югославия была захвачена немецкими войсками, начавшими геноцид против сербов, евреев и цыган, создав вместе с хорватскими приспешниками (усташи) многочисленные концентрационные лагери в Хорватии. Узнав про детей, находившихся в лагерях смерти, Диана начала акцию «Action Diana Budisavljević» по спасению детей и женщин в различных концлагерях на территории Югославии, в том числе Ясеновац. Используя свои австрийские корни и влияние мужа, она организовала спасения детей из лагерей в Австрию c последующим их усыновлением. Для этих целей она привлекала также хорватское отделение Красного Креста.

 

В результате действий Дианы Будисавлевич и её сторонников, из концлагерей было вызволено 15 536 детей, 3254 из которых погибли во время спасательных действий, обессиленные пытками, голодом и болезнями; оставшиеся — выжили. При этом погибло одиннадцать участников этой спасательной акции. В мае 1945 года Будисавлевич сдала картотеку, которую она вела в течение четырёх лет, в Министерство социальной политики Югославии. В этом же году Комитет безопасности Югославии конфисковал весь архив Дианы Будисавлевич, и власти запретили ей говорить о своём подвиге. Широкая общественность узнала про этот подвиг, только когда внучка нашла записи своей умершей бабушки.Свидетельства о своей деятельности Диана оставила в дневнике, который вела с 23 октября 1941 года до 7 февраля 1947 года (дневник был опубликован в Хорватии в 2003 году. Прожив в Загребе до 1972 года, Диана Будисавлевич вместе с мужем переехала в Инсбрук, где умерла 20 августа 1978 года.